Кой е основният ни стимул да спестяваме? Да разполагаме със сигурни
средства, когато ни потрябват или примамливият доход, който ще получим от
„престоя“ им в банката? Високите лихви по банковите депозити са вече в
историята, реалността е съвсем различна. С развитието на финансовите пазари се
появяват и нови алтернативи за спестяване с привкус на инвестиция – взаимните
фондове.
Кое биха предпочели повечето хора в България? Опитът ми в банковата сфера и
прекият контакт с клиенти показват, че депозитът е предпочитан. Това сочат и
социологически проучвания, като през последните няколко години взаимните
фондове набират скорост и увеличават дела си, макар и скромно. Изборът е продиктуван
от все още консервативното мислене на българина, недоверието и скептицизма.
Това се дължи до известна степен на недостатъчна информираност и ниските доходи
на населението. Банките предлагат все по-голям избор на своите клиенти, но е
ясно, че разполагат с огромна депозитна база и привличането на средства не са
приоритет (за разлика от кредитирането). А и банките са участници в едно
безкрайно състезание чие портфолио от продукти е по-голямо и коя е по, по, най!
Избрах темата с цел повече хора да се запознаят с минусите и плюсовете на
две форми за спестяване – депозит и взаимен фонд. Лично за мен успешна формула
е комбинацията им с „привкус“ на застраховка „Живот“ – но за нея съвсем скоро.
Ще започна с класическия банков депозит. Той е познат на всеки един от нас
– има определена минимална сума и срок, разбира се и определен лихвен процент.
След настъпване на падежната дата (крайната дата на депозита) се изплаща
натрупаната лихва и в повечето случаи се подновява за нов период от време.
Днес предимствата на депозита се свеждат до това, че средствата са
гарантирани от Фонд за гарантиране на влоговете в банките и че „парите са на
сигурно място“ чисто физически. След казуса с КТБ обаче, второто предимство
почти изчезва и недоверието нарастна.
В близкото минало някои хора са се
издържали от лихвите по спестяванията си. Сега обаче нещата стоят по съвсем
друг начин. Тези от вас, които имат спестявания, знаят, че финансовото
изражение на предимствата на банковия депозит не е голямо – тенденцията през
последните години е лихвите да се движат надолу, доближавайки се до 0%. До
известна степен това е резултат от политиката на Европейската централна банка,
както и от генерираната голяма депозитна база у нас. Целта на поддържаните ниски лихви е вместо в
спестовни сметки, парите да се вкарат в обръщение и така да подпомагат
развитието на икономиката. Дори в някои
страни от Еврозоната съществуват отрицателни лихви по депозити, което ще рече,
че клиентите плащат на банката, за да съхранява средствата им. Засега в
България няма такава практика.
Ако обаче не желаете парите ви да са „спящи“ и искате да имате доходност от
тях, можете да опитате инвестиция във взаимен фонд. Да, риск съществува! Но
както знаете от публикацията за акциите – колкото по-висока доходност очакваме,
толкова по-голям е риска!
Всъщност взаимните фондове се доближават до спестяването, тъй като при тях
рискът е диверсифициран. В самото начало те са създадени с цел обикновеният
човек да може да притежава частица от големите компании, но с течение на
времето се видоизменят.
Взаимните фондове се определят като колективна инвестиция. За разлика от
борсовата търговия, при която един човек купува акции (или облигации), тук
вложителят купува дялове. Представете си го като „кошница“ от различни
финансови активи (акции, облигации и други активи) – комбинирани така, че да
минимизират риска от загуби. Това е така нареченото портфолио.
Защо да изберем този вид „спестяване“? Ще ви изтъкна няколко предимства:
· Сами може да изберете в кой фонд да инвестирате –
повечето фондове предоставят пълна информация за компаниите и ценните книжа,
включени в тях. Добре е да се запознаете с представянето му поне последните 5
години назад, за да добиете представа, дали е печеливш и управляван добре.
· Рискът е разпределен – комбинирани са няколко вида ценни
книжа, включени са компании от различни сектори на икономиката, от различни
точки на света, като с това се цели компенсиране на разликата в цените. Това ще
рече, че ако цените на акциите на една компания падат, другите компании в кошницата ще балансират и
няма да се стигне до загуби.
· Взаимните фондове се управляват от професионални
инвеститори – тяхната задача е да се „грижат“ за фонда, да го управляват
ефективно и естествено да го движат напред. Крайната цел е постигане на добра
доходност от портфолиото, така всички ще са доволни, най-вече инвеститорите,
т.е. ние!
· Взаимният фонд е ликвиден – това означава, че по всяко
време (има технологично време, което отнема изплащането на натрупаната сума) може
да прекратите инвестицията – когато средствата ви потрябват или в най-добрия
случай, когато можете да продадете дяловете си на по-голяма цена, отколкото,
когато сте ги купили. В тази ситуация – Поздравления! Вие сте генерирали
печалба от спестяването (инвестицията) си!
Това, което трябва да имате предвид е, че при взаимните фондове има такси
(входящи), както и това, че инвестираните средства не са гарантирани от
държавата, както при депозитите. Има и мимимална сума за инвестиране, която е
оределена за всеки фонд (обикновено е различна) и е във валута – евро или
щатски долари (в България). Някои банки
предлагат продукт с месечни вноски, който е много добра алтернатива за хората с
по-ниски доходи, които нямат достатъчно средства за еднократна инвестиция.
Преди да вземете решение как да спестявате, ще ви дам съвет – разпределете средствата!
Една част оставете на сигурно място в банката, друга част вложете във взаимен
фонд. По този начин ще имате две алтернативи и при правилен избор на срочност
на депозита и перспективен фонд, ще бъдете спокойни и щастливи. Помислете дали
сте склонни на риск или предпочитате по-малка доходност, но сигурна.
Ще завърша с една позната на всички ни фраза: „Риск печели, риск губи“!
Коментари
Публикуване на коментар